Kredi Riski Tanımı
Kredi Riski, borçlunun krediyi geri ödememesinden veya borç yükümlülüklerini yerine getirememesinden kaynaklanan zarar olasılığını ifade eder. Başka bir deyişle, borç verenin veya alacaklının borcun anapara ve faiz bileşenini alamaması, kesintiye uğramış nakit akışı ve artan tahsilat maliyeti ile sonuçlanma olasılığını ifade eder.
Ayrıca, tahvil ihraç edenin vadesi geldiğinde ödeme yapamama riski veya sigorta şirketinin tazminatı ödeyememesinden kaynaklanan risk gibi diğer benzer riskleri de kapsar. Kredi riskini azaltmak için, kredi verenler, olası borçlunun kredibilitesini değerlendirmek için genellikle çeşitli kredi izleme teknikleri kullanırlar.
Kredi Riski Türleri
Genel olarak üç türe ayrılabilir - kredi temerrüt riski, yoğunlaşma riski ve ülke riski. Şimdi, her birine ayrı ayrı bakalım:
# 1 - Kredi Temerrüt Riski
Kredi temerrüt riski, borçlunun tutarı tam olarak geri ödeyemediği veya borçlu borç geri ödemesinin vade tarihinden 90 gün geçtikten sonra borç verenin maruz kaldığı zarar türünü kapsar. Bu tür kredi riski, menkul kıymetler, bonolar, krediler veya türevler gibi krediye dayalı hemen hemen tüm finansal işlemleri etkiler. Kredi temerrüt riski, tüm bankaların olası müşterilerini herhangi bir kredi kartını veya kişisel kredileri onaylamadan önce kapsamlı bir kredi geçmişine sahip olmalarının nedenidir.
# 2 - Konsantrasyon Riski
Konsantrasyon riski, herhangi bir kişinin veya grubun önemli ölçüde maruz kalmasından kaynaklanan risk türüdür, çünkü herhangi bir olumsuz olay, bir bankanın temel operasyonlarında büyük zararlara neden olma potansiyeline sahip olacaktır. Yoğunlaşma riski genellikle tek bir şirket veya endüstri veya bireye önemli ölçüde maruz kalmayla ilişkilidir.
# 3 - Ülke Riski
Ülke riski, egemen bir devletin döviz yükümlülükleri için ödemeleri bir gecede durdurması ve bunun da temerrüde düşmesi ile sonuçlanan risk türüdür. Ülke riski esas olarak bir ülkenin makroekonomik performansından etkilenirken, bir ülkenin siyasi istikrarı da önemli bir rol oynar. Ülke riski, devlet riski olarak da bilinir.
Kredi Riski formülü
Kredi riski kaybını hesaplamanın en basit yöntemlerinden biri, temerrüt olasılığı (PD), temerrütte maruz kalma (EAD) ve bir eksi zararın temerrüt (LGD) vermesi sonucu hesaplanan beklenen zarar formülüdür. Matematiksel olarak şu şekilde temsil edilir:
Beklenen kayıp = PD * EAD * (1 - LGD)Örnek 1
Bir yıl önce bir şirkete 1.000.000 $ kredi verildiğini varsayalım. Cari yılda şirket, likidite sıkışıklığına neden olan bazı operasyonel zorluklar yaşamaya başladı. Şirketin temerrüde düşmesi durumunda maruziyet için beklenen zararı belirleyin. Varsayılan olarak verilen kaybın% 55 olduğunu lütfen unutmayın.
Verilen,
- Varsayılan olarak maruz kalma, EAD = 1.000.000 $
- Temerrüt olasılığı, PD =% 100 (şirketin temerrüde düşeceği varsayıldığından)
- Temerrüt durumunda zarar, LGD =% 68
Bu nedenle, beklenen kayıp yukarıdaki formül kullanılarak şu şekilde hesaplanabilir:
=% 100 * 1.000.000 ABD Doları * (% 1-55)
Beklenen Kayıp = 450.000 $
Bu nedenle, bu risk için beklenen zarar 450.000 $ 'dır.
Örnek 2
ABC Bank Ltd'nin emlak işiyle uğraşan bir şirkete 2.500.000 $ kredi verdiğini varsayalım. Bankanın iç derecelendirme ölçeğine göre şirket, sektörde tanık olunan döngüsellik dikkate alınarak A notu almıştır. Temerrüt ve zarar olasılığı, iç derecelendirmeye karşılık gelen temerrüt vermişse sırasıyla% 0,10 ve% 68'dir. Verilen bilgilere göre ABC Bank Ltd için beklenen kaybı belirleyin.
Verilen,
- Varsayılan olarak maruz kalma, EAD = 2.500.000 $
- Temerrüt olasılığı, PD =% 0,10
- Temerrüt durumunda zarar, LGD =% 68
Bu nedenle, beklenen kayıp yukarıdaki formül kullanılarak şu şekilde hesaplanabilir:
=% 0,10 * 2.500.000 ABD doları * (% 1-68)
Beklenen zarar = 800 $
Bu nedenle, ABC Bank Ltd için bu riskten beklenen zarar 800 $ 'dır.
Avantajlar
- Sağlam bir kredi riski yönetimi, herhangi bir işlemdeki potansiyel riskin ölçülmesine yardımcı olan tahmin etme ve tahmin etme yeteneğini geliştirir.
- Bankalar, olası veya yeni borçlulara finanse edilebilecek kredi verme düzeyini değerlendirmek için kredi riski modellerini kullanabilir.
- Fiyatlandırma ve riskten korunma seçenekleri için geleneksel stratejilere ve tekniklere alternatif olarak kullanılabilir.
Dezavantajları
- Kredi riskini ölçmek için birkaç niceliksel tekniğe sahip olmasına rağmen, tüm riski bilimsel olarak değerlendirmek hala mümkün olmadığından, kredi verenler bazı yargılara başvurmak zorundadır.
- Sağlam risk yönetimi çok maliyetli olabilir.
- Çok sayıda kredi riski modeli mevcuttur ve bu nedenle borç verenler için hangisinin kullanılacağına karar vermek zordur. Genellikle, kredi verenler modellerden birini kullanır ve temelde yanlış olan tüm yaklaşıma uyan tek bir model alır.
Sonuç
Bankaların çoğu, yenilikçi teknolojiler kullanarak kredi riski yönetimini geliştirmiştir. Bu tür yenilikler, bankaların Basel III uygulamasının bir parçası olarak kredi riskini ölçme, tanımlama ve kontrol etme becerilerini artırmıştır.
