Kar Marjı Formülü nedir?
Kâr marjı formülü, şirket tarafından kazanılan tutarı (kazançları) üretilen satışların her bir dolarına göre ölçer. Kısacası, kâr marjı, şirket masrafları ödedikten sonra kalan satış yüzdesinin anlaşılmasını sağlar.
Brüt kar marjı, faaliyet kar marjı ve net kar marjını içeren üç önemli kar marjı ölçütü vardır. Her yatırımcı veya potansiyel yatırımcı, şirketin finansal durumunu bilmek için bu oranı kullandığı için şirketin önemli oranlarından biridir.
Kar Marjı Formülü
Kâr marjı oranı aşağıdaki şekilde hesaplanabilir:
- Brüt kar marjı formülü, satılan malın maliyetinin toplam gelirden düşülmesiyle elde edilir.
- Faaliyet kârı, satılan malın tüm maliyetleri, dönem içindeki amortisman ve itfa payları ile diğer ilgili tüm giderlerin toplam hasılattan düşülmesi suretiyle elde edilir.
- Net gelir, toplam giderler eksi toplam gelirlerden düşülerek elde edilir ve genellikle gelir tablosunda bildirilen son rakamdır.
- Net satışlar, brüt satış adedinden herhangi bir iade düşülerek hesaplanır.
Kar Marjının Yorumlanması
# 1 - Brüt Kâr
Kârın, yalnızca satılan malların maliyeti (COGS) düşüldükten sonra kalan tüm gelir olduğunu tanımladığı için en basit karlılık oranlarından biridir. Satılan malların maliyeti, yalnızca hammadde gibi doğrudan satış kalemlerinin üretimi veya imalatı ile ilgili masrafları ve malların montajı veya yapımı için gerekli olan işçilik ücretlerini içerir.
Bu rakam, borç giderleri, genel giderler, vergiler vb. Gibi diğer şeyleri dikkate almaz. Bu oran, şirket tarafından kazanılan brüt karı toplam gelirle karşılaştırır, bu da şirketten sonra elde tutulan gelir yüzdesini yansıtır. üretim maliyetini öder.
# 2 - Faaliyet Karı
İdari, işletme ve satış giderleri gibi işletmeyi yürütmek için gereken tüm genel giderleri hesaba kattığı için brüt kar oranı formülüyle karşılaştırıldığında biraz karmaşık bir ölçüdür. Ancak bu rakam, borç, vergiler vb. Gibi operasyonel olmayan giderleri içermez, ancak aynı zamanda varlıklarla ilgili amortisman ve itfa giderlerini de içerir.
Bir şirketin üretim maliyetini ve işi yürütmek için gerekli olan tüm ek yükü ödedikten sonra elde tutulan gelir yüzdesini yansıtan orta düzey karlılık oranıdır. Bu oran aynı zamanda şirketin giderlerini net satışlara göre iyi yönetip yönetemeyeceğini ve hangi şirketin daha yüksek bir işletme oranı elde etmeye çalıştığını belirlemeye de dolaylı olarak yardımcı olur.
# 3 - Net Kâr
Bu oran, borç giderleri ve olağandışı tek seferlik giderler gibi faaliyet karından tüm faaliyet dışı giderler düşüldükten sonra kalan toplam artık geliri yansıtır. Varlık satışından alınan makbuz gibi birincil işlemler olmayan faaliyetlerden elde edilen tüm ek gelirler eklenir.
Bu oranlar, aynı sektörde bulunan benzer büyüklükteki şirketleri karşılaştırmak için en iyi şekilde kullanılır. Ayrıca, bu oranlar şirketin geçmiş performansını ölçmek için etkin bir şekilde kullanılmaktadır.
Kar Marjı Hesaplama Örnekleri
Daha iyi anlamak için bazı basit ve gelişmiş kâr marjı hesaplama örneklerini görelim.
Örnek 1
31 Aralık 2019'da sona eren hesap yılı için, Company X Ltd'nin 2.000.000 $ geliri vardır. Şirketin brüt karı ve işletme karı sırasıyla 1.200.000 $ ve 400.000 $ 'dır. Yılın net karı 200.000 $ oldu. Kar marjı formülünü kullanarak kar marjlarını hesaplayın.
Çözüm
Kar marjının hesaplanması için aşağıdaki verileri kullanın
- Net Satışlar: 2.000.000 $
- Brüt Kar: 1.200.000 $
- Faaliyet Karı: 400.000 $
- Net Kâr: 200.000 $
Brüt Kar Marjı Oranı
Brüt Kar marjı, yukarıdaki formül kullanılarak şu şekilde hesaplanabilir:
- Brüt Kar Marjı = 1.200.000 $ / 2.000.000 $ x 100
Brüt Kar Marjı Oranı -
- Brüt Kar Marjı Oranı =% 60
Faaliyet Kar Marjı Oranı Formülü
İşletme Marjı, yukarıdaki formül kullanılarak şu şekilde hesaplanabilir:
- Faaliyet Karı Marjı oranı = 400.000 $ / 2.000.000 $ x 100
Faaliyet Kâr Marjı Oranı -
- Faaliyet Kâr Marjı Oranı =% 20
Net Kar Marjı Oranı
Net Marj, yukarıdaki formül kullanılarak şu şekilde hesaplanabilir:
- Net Kâr Marjı oranı = 200.000 $ / 2.000.000 $ x 100
Net Kar Marjı Oranı -
- Net Kar Marjı Oranı =% 10
Yukarıda hesaplanan oranlar, güçlü brüt, işletme ve net kar marjlarını gösterir. Yukarıdaki örnekteki sağlıklı kar marjları, Şirket X ltd'nin tüm mali yükümlülükleri yerine getirirken makul karlar elde etmesini sağladı.
Örnek 2
Y şirketi, 31 Aralık 2018 tarihinde sona eren yıl için aşağıdaki işlemi gerçekleştirmektedir. Kâr marjını hesaplayın.
Kar marjının hesaplanması için aşağıdaki verileri kullanın.
- Gelir: 500.000 $
- Satılan Malların Maliyeti: 300.000 $
- Satış, Pazarlama ve Reklam Giderleri: 55.000 $
- Genel İdari Giderler: 45.000 $
- Amortisman: 10.000 $
- Faiz: 15.000 $
- Vergiler: 10.000 $
Çözüm
Brüt Kar Marjı Oranı
- Brüt Kâr Marjı Oranı = 200.000 $ / 500.000 $ x 100
Brüt Kar Marjı Oranı -
- Brüt Kar Marjı oranı =% 40
Faaliyet Kâr Marjı Oranı
- Faaliyet Karı Marjı oranı = 90.000 $ / 500.000 $ x 100
Faaliyet Kâr Marjı Oranı -
- Faaliyet Kâr Marjı oranı =% 18
Net Kar Marjı Oranı
- Net Kâr Marjı oranı = 65.000 $ / 500.000 $ x 100
Net Kar Marjı Oranı -
- Net Kar Marjı oranı =% 13
Yukarıdaki örnek, Y ltd şirketinin pozitif brüt, işletme ve net kar marjlarına sahip olduğunu ve bu nedenle tüm masraflarını karşılayabildiğini göstermektedir.
Alaka ve Kullanımlar
Alacaklılar, yatırımcılar ve diğer paydaşlar, bir şirketin satışlarını gelire ne kadar etkili bir şekilde dönüştürebildiğini ölçmek için bu oranları kullanır. Şirketin yatırımcıları, şirket tarafından kazanılan karın yeterince yüksek olduğundan emin olmak isterler, böylece kendilerine temettü dağıtılabilir; yönetim, şirketin işleyişinden emin olmak için bu oranları kullanır, yani, kâr şirketin operasyonlarının doğru işlemesini sağlamak için yeterince yüksektir, alacaklıların, şirketin kârının kredilerini geri ödeyecek kadar yüksek kar olduğundan emin olması gerekir. Dolayısıyla tüm paydaşlar şirketin verimli çalıştığını bilmek ister. Kâr marjları son derece düşükse, bu da şirketin giderlerinin satışlara göre çok yüksek olduğunu ve yönetimin bütçelendirmesi ve giderleri azaltması gerektiğini gösteriyor.
