Nakit Akışı Tanımının Tahmin Edilmesi
Nakit akışı tahmini, işletmenin faaliyetleri düzenli olarak yürütmek için yeterli kaynağa sahip olacağından emin olmak için işletme yönetimi tarafından gelecek dönem için nakit giriş ve çıkışının tahmin edilmesi veya öngörülmesidir ve herhangi bir eksiklik varsa iş için alternatif finansman kaynakları planlaması gerekir.
Genellikle böyle bir tahmin 12 aylık bir süre için hazırlanır ve iş durumlarına göre sürekli izlenir ve buna göre değiştirilir. Örneğin, küçük ölçekli bir firma bir haftalık bir süre için bile tahminde bulunurken, güçlü nakit akışına sahip yerleşik bir firma bunu ayda bir hazırlayabilir.
Hedefler
Nakit akışını tahmin etmenin amacı, işletmenin likidite durumunu anlamaktır. Bu, gelecek dönemde olası mevcut nakit bakiyesinin ne olabileceğini bilmeye yardımcı olacaktır. Nakit giriş ve çıkışlarının izlenmesine yardımcı olur. Ayrıca, işi yürütmek için nakit ihtiyaçlarının ve aynı şeyi finanse etmek için mevcut kaynakların tahmin edilmesine yardımcı olur. Fonları yönetmek proaktif bir yaklaşımdır.
Bu alıştırma, nakit bakiyesindeki olası açığın çok daha erken tespit edilmesine yardımcı olur ve bir uyarı sistemi gibi davranır. Tedarikçilere ödeme, çalışanların maaşları vb. Gibi nakit çıkışının planlanmasına yardımcı olur. Ayrıca, nakit bakiyesindeki açığı tahmin ederlerse tedarikçilerden kredi günleri satın almalarına da yardımcı olur.
Yönetimin müşteri alacaklarına odaklanmasına, uzun vadeli aidatlara ve bakiyelerin nakit girişi amacıyla takip edilmesine yardımcı olur. Dolaylı olarak bu tahmin, izleme sistemini daha iyi hale getirmeye yardımcı olur.
Nakit akışının tahmin edilmesi, finansal bütçeleme ve planlamanın bir parçasıdır ve ayrıca bankalardan veya finansal kurumlardan harici olarak fon aramaya yardımcı olur.
Nakit Akışını Tahmin Etme Yöntemleri
İki yöntem var -
- Doğrudan Yöntem: Kısa vadeli tahmin amaçlı kullanılır. Gelecek dönemde beklenen doğrudan nakit giriş ve çıkışına dayanmaktadır. Gelecekte çeşitli zaman noktalarında nakit akışı pozisyonunun bilinmesine yardımcı olur. Bu tahmin yönteminin girdisi nakit girişler ve ödemelerdir.
- Dolaylı Yöntem : Uzun vadeli tahmin, iş planlaması için kullanılır ve işletmenin strateji ve hedefleriyle bağlantılıdır. Gelir tablosu / bilanço ve projeksiyon dönemindeki işletme sermayesi hareketlerine göre elde edilir.
Nakit Akışı Tahmini Örneği
Bir kumaş üreticisi olan XYZ Inc., aşağıdaki girdilere dayanarak nakit akışını 3 aylık bir süre için tahmin etmektedir. Nakit pozisyonunun açılış bakiyesi 450 $ 'dır.
- 3 aylık dönem cirosu (Satışların% 75'i peşin,% 25'i kredili; kredi süresi bir aydır). Ocak - 2500 Dolar, Şubat - 3000 Dolar ve Mart - 4000 Dolar.
- Hammadde alımı (Satın alımın% 80'i peşin,% 20'si kredili; 2 aylık kredi süresi). Ocak - 1800 Dolar, Şubat - 2300 Dolar ve Mart - 3100 Dolar.
- Nakit olarak ödenen işçilik ücretleri. Ocak - 300 $, Şubat - 400 $ ve Mart - 500 $.
- Diğer masraflar nakit olarak ödenir. Ocak - 100 $, Şubat - 100 $ ve Mart - 200 $.
Önem
- Yönetime işletmenin geleceğine bakmasına ve işletmenin performansıyla ilgili karar vermede ve işletmenin fonlarını yönetmesine yardımcı olur.
- Nakit akışı ve kar arasındaki farkı anlamaya yardımcı olur ve her iki unsuru da yakın tutmak için adımları formüle etmeye yardımcı olur.
- Nakit akışı pozisyonunu istikrarlı yönetmek için harcamaları kontrol etmeye yardımcı olur. Fonların etkin bir şekilde yönetilmesine yardımcı olur ve bir çek görevi görür ve harcamaları daha hesap verebilir hale getirir.
- Bu önemlidir, çünkü eğer işletmenin nakit akışında bir eksiklik varsa ve likidite sorunları varsa, iflas etme ihtimali vardır, tüm ihtiyati tedbirleri almak için bu alıştırma, yönetimin işletme üzerinde uygun kontrol sağlamasına yardımcı olur.
Nakit Akışı Tahmininin Avantajları
- Gelecek dönemin nakit akışını, Gelirini ve harcamalarını tahmin etmek için de tahmin edilmesi gerekir. Finansal durumun ve performansın tahmin edilmesinde faydalıdır ve yönetim, iyileştirme için alınabilecek olası önlemleri önceden bilecektir.
- Bu tahmin, hangi yönetimin sermaye harcamaları ve büyük tedarikler için planlayabileceğine bağlı olarak, gelecekteki bir tarihte olası mevcut nakit bakiyesinin bilinmesine yardımcı olur.
- Müşterilerden alacakları ve tedarikçilere vadesi gelen ödemeleri takip etmeye yardımcı olur. Paranın zamanında alındığından emin olmak için müşterilerle sürekli takip yapılabilir ve ayrıca tahmini nakit pozisyonuna bağlı olarak, tedarikçiden daha fazla kredi günü satın almaya karar vermede yardımcı olabilir.
- Senaryo analizi için kullanışlıdır; olası kazanç ve harcama yollarını belirlemeye, harcamaları planlamaya vb. yardımcı olur.
- İşletme, nakit fazlası olacağını tahmin ederse, uygun yatırım kanallarına veya işletmenin daha da genişlemesine karar vermede yardımcı olur.
Dezavantajları
- Varsayıma ve olası sonuçlara dayanır ve olayın tahminlere göre gerçekleşebileceği kesin değildir, her zaman tahminlerden bir sapma olabilir ve yönetim her zaman bu beklenmedik durumu hesaba katmalıdır.
- Tahminlerin yönetime güven ve emniyet duygusu vermesi ve bunlardan büyük bir sapma olması muhtemeldir ve işletme bununla yüzleşmeye hazır değilse operasyonlarda sorun yaratabilir.
- Bu bir tahmindir ve beklenmeyen olaylar ve planlanmamış harcamalar, negatif nakit akışına yol açabilecek ve yükümlülükleri artırabilecek büyük nakit çıkışına neden olabilir.
- Nakit akışı, gelir, harcama vb. Gibi diğer unsurlara dayanılarak elde edilir, bunlardaki herhangi bir değişiklik, tahmin edilen nakit akışı üzerinde doğrudan bir etkiye sahip olacaktır.
- Uzun vadeli tahmini nakit akışı gerçeklikten çok uzaktır. Bazen sadece bir tahmin olduğu için karar vericileri yanlış yönlendirebilir.
- Tahmin, varsayımlara tabidir, tahminde yer alan kişiler, uygun bir analizden sonra tüm varsayımların dikkate alındığından emin olmalıdır ve varsayımlardaki herhangi bir güncellemenin nakit akışında etkili olması gerekir (Örn.) Faiz oranı, vergi oranı, enflasyon oranı, çeşitli mali yasalar vb.
Sonuç
Nakit akışı tahmini, iş planlama uygulamalarından biridir ve nakit akışı pozisyonunu anlamak ve likidite pozisyonu, finansal performans ile ilgili kararlar almak ve bunları izlemek için çok gereklidir. Yönetimin işi yeterli fonla yürütmesi ve harcamalarını planlaması için bir kontrol görevi görür. Tahminler tahminlerdir ve ondan sapma her zaman orada olacaktır, sadece gelecekteki nakit akışı pozisyonunu ve likiditeyi öngörmede bir rehber görevi görür.
