Finansal Oranlar - İlk 28 Finansal Oran (Formüller, Tür)

İçindekiler

Finansal Oranlar nelerdir?

Finansal Oranlar nelerdir?

Finansal oranlar, şirketlerin finansal performansının göstergeleridir ve şirketin sonuçlarını, finansal risklerini ve likidite oranı, Varlık Devir Hızı, Faaliyet karlılık oranları, İş risk oranları, finansal risk oranı, İstikrar oranları vb.

Formüller ve Türlerle En İyi 28 Finansal Oranların Listesi

Aşağıda, Formüllerle finansal oranların türleri ve listesi bulunmaktadır

Şimdiki oran
Hızlı oran
Mutlak likidite oranı
Nakit oranı
Envanter devir oranı
Alacak Devir Hızı Oranı
Sermaye Devir Oranı
Varlık Devir Hızı Oranı
Net Çalışma Sermayesi Oranı
Nakit Dönüşüm Döngüsü
Kazanç Marjı
Yatırım getirisi
Özkaynak kârlılığı
Hisse başına kazanç
İşletme Kaldıracı
Finansal kaldıraç
Toplam Kaldıraç
Borç özkaynak oranı
Faiz Karşılama Oranı
Borçlanma karşılama oranı
Sabit Varlık Oranı
Mevcut Varlıktan Duran Varlığa
Tescilli Oran
Sabit Faiz Teminatı
Sabit Temettü Teminatı
Kapasite Oranı
Aktivite Oranı
Verimlilik Oranı

Likidite Oranı Analizi

İlk tür finansal oran analizi Likidite Oranıdır. Likidite oranının amacı, bir işletmenin kısa vadede finansal yükümlülüklerini yerine getirme kabiliyetini belirlemek ve kısa vadeli borç ödeme kabiliyetini sürdürmektir. Likidite oranı aşağıdaki gibi birden fazla yolla hesaplanabilir: -

# 1 - Mevcut Oran

Mevcut oran, işletme sermayesi oranı veya bankacı oranı olarak adlandırılır. Cari oran, cari bir varlığın cari borçlarla ilişkisini ifade eder.

Cari Oran Formülü = Cari Varlıklar / Cari Yükümlülük

Bir şirketin cari oranı, geçmiş cari oranla karşılaştırılabilir; bu, bu dönemde mevcut oranın yüksek veya düşük olup olmadığını belirlemeye yardımcı olacaktır.

1 oranı ideal olarak kabul edilir, yani cari varlıklar bir cari borcun iki katıdır, o zaman borcun geri ödenmesinde herhangi bir sorun olmayacaktır ve oran 2'den az ise, borcun geri ödenmesi zor olacaktır ve iş etkileri olacaktır.

# 2 - Asit Test Oranı / Hızlı Oran

Cari oran genellikle bir işletmenin genel kısa vadeli ödeme gücünü veya likidite pozisyonunu değerlendirmek için kullanılır, ancak çoğu kez bir firmanın bu asit testi için mevcut oranla belirtilenden daha acil pozisyonunu veya anında borç ödeme kabiliyetini bilmek istenir. mali oran kullanılır. En likit varlıkları cari borçlarla ilişkilendirir.

Asit Test Formülü = (Cari Varlıklar - Envanter) / (Cari Yükümlülük)

Hızlı oran şu şekilde yazılabilir: -

Hızlı Oran Formülü = Hızlı Varlıklar / Cari Borçlar

Veya

Hızlı Oran Formülü = Hızlı Varlıklar / Hızlı Yükümlülükler

# 3 - Mutlak Likidite Oranı

Mutlak Likidite, gerçek likiditenin hesaplanmasına yardımcı olur ve bunun için envanter ve alacaklar dönen varlıklardan hariç tutulur. Likiditenin daha iyi anlaşılması için, cari nakit akışını temsil etmeyebilecek bazı varlıklar hariç tutulmuştur. İdeal olarak oran 1: 2 olmalıdır.

Mutlak Likidite = Nakit + Menkul Kıymetler + Net Alacak ve Borçlular

# 4 - Nakit Oranı

Nakit oranı, mali sıkıntı yaşayan bir şirket için yararlıdır.

Nakit Oranı Formülü = Nakit + Menkul Kıymetler / Cari Yükümlülük

Oran yüksekse, kaynakların yetersiz kullanıldığını gösterir ve oran düşükse, faturaların geri ödenmesinde bir soruna yol açabilir.

Ciro Oranı Analizi

İkinci tür finansal oran analizi, Ciro Oranıdır. Devir oranı aynı zamanda aktivite oranı olarak da bilinir. Bu oran türü, bir işletmenin kaynaklarının ne şekilde kullanıldığını gösterir. Her varlık türü için mali oran ayrı ayrı hesaplanabilir.

Aşağıdakiler, yaygın olarak hesaplanan finansal oranlardır: -

# 5 - Stok Devir Hızı

Bu mali oran, envanterin göreceli boyutunu ölçer ve yükümlülükleri ödemek için mevcut nakit miktarını etkiler.

Envanter Devir Oranı Formülü = Satılan Malların Maliyeti / Ortalama Envanter

# 6 - Borçlular veya Alacak Devir Hızı Oranı

Alacak devir oranı, alacağın dönem içinde kaç kez nakde çevrildiğini gösterir.

Alacak Devir Hızı Formülü = Net Kredi Satışları / Ortalama Alacak Hesapları

# 7 - Sermaye Devir Oranı

Sermaye devir oranı, bir firmanın finansal kaynaklarını kullandığı etkinliği ölçer.

Sermaye Devir Oranı Formülü = Net Satışlar (Satılan Malların Maliyeti) / Kullanılan Sermaye

# 8 - Varlık Devir Hızı Oranı

Bu mali oran, net maddi varlıkların bir yıl içinde kaç kez devredildiğini ortaya koymaktadır. Oran ne kadar yüksekse o kadar iyidir.

Varlık Devir Hızı Formülü = Ciro / Net Maddi Varlıklar

# 9 - Net İşletme Sermayesi Devir Hızı

Bu mali oran, işletme sermayesinin satışlarda etkin bir şekilde kullanılıp kullanılmadığını gösterir. Net İşletme sermayesi, cari varlıkların cari borçlar üzerindeki fazlalığını ifade eder.

Net Çalışma Sermayesi Devir Oranı Formülü = Net Satış / Net İşletme Sermayesi

# 10 - Nakit Dönüşüm Döngüsü

Nakit dönüştürme döngüsü, firmanın nakit çıkışlarını nakit girişlerine (getiri) dönüştürmek için harcadığı toplam süredir.

Nakit Dönüşüm Döngüsü Formülü = Alacak Günler + Envanter Günleri - Ödenecek Günler

Faaliyet Karlılık Oranı Analizi

Üçüncü tür finansal oran analizi, İşletme Karlılık Oranıdır. Kârlılık oranı, bir şirketin karlılığını bu ticari faaliyet verimliliği aracılığıyla ölçmeye yardımcı olur. Aşağıdakiler önemli karlılık oranlarıdır: -

# 11 - Kazanç Marjı

Yüzde olarak net gelirin ciroya oranıdır. Kullanılan nihai net kârı ifade eder.

Kazanç Marjı formülü = Net Gelir / Ciro * 100

# 12 - Kullanılan Sermayenin Getirisi veya Yatırımın Geri Dönüşü

Bu mali oran, bir ticari işletmede kullanılan toplam sermaye ile ilgili olarak karlılığı ölçer.

Yatırım Getirisi formülü = Faiz ve Vergi Öncesi Kar / Kullanılan Toplam Sermaye

# 13 - Özkaynak Getirisi

Özkaynak karlılığı, net gelir alınarak ve hissedarların özkaynaklarına bölünerek elde edilir; yönetimin özkaynaktan elde ettiği bir getiri sağlar.

Özkaynak Getirisi Formülü = Vergilendirme Sonrası Kar - Tercihli Temettüler / Adi Hissedar Fonu * 100

# 14 - Hisse Başına Kazanç

EPS, şirketin kârının tedavüldeki toplam hisse sayısına bölünmesiyle elde edilir. Kar veya net kazanç anlamına gelir.

Hisse Formülü Başına Kazanç = Vergilendirme Sonrası Kazanç - Tercih Temettü / Adi Hisse Sayısı

Yatırımcı, yatırım yapmadan önce yukarıdaki oranların tamamını kullanır ve maksimum kar elde eder ve riski analiz eder. Oran sayesinde, bir şirketin gelecekteki büyümesini karşılaştırması ve tahmin etmesi kolaydır. Aynı zamanda mali tabloyu da basitleştirir.

İş Riski Oranları

Dördüncü tür finansal oran analizi, İş Riski Oranlarıdır. Burada şirketin kazancının sabit maliyetleri ve bilançodaki varsayılan borcu açısından ne kadar hassas olduğunu ölçüyoruz.

# 15 - İşletme Kaldıracı

Faaliyet kaldıracı, satışlara göre faaliyet karındaki yüzde değişimdir ve faaliyet gelirinin gelirlerdeki değişime ne kadar duyarlı olduğunu ölçer. Sabit maliyetlerin kullanımı ne kadar fazlaysa, satışlardaki değişikliğin bir şirketin işletme geliri üzerindeki etkisi o kadar büyük olur.

Faaliyet Kaldıraç Formülü = FVÖK'de% değişim / Satışlarda% değişim

# 16 - Finansal Kaldıraç

Finansal kaldıraç, Net kârın İşletme Karına göre değişim yüzdesidir ve Net Gelirin İşletme Gelirindeki değişime ne kadar duyarlı olduğunu ölçer. Finansal kaldıraç, öncelikle şirketin finansman kararlarından (borç kullanımı) kaynaklanır.

Finansal Kaldıraç formülü = Net Gelirdeki% değişim / EBIT'deki% değişim

# 17 - Toplam Kaldıraç

Toplam kaldıraç, Satışlarına göre Net kârdaki yüzde değişimdir. Toplam kaldıraç, Net Gelirin Satışlardaki değişime ne kadar duyarlı olduğunu ölçer.

Toplam Kaldıraç Formülü = Net Karda% değişim / Satışlarda% değişim

Finansal Risk Oranı Analizi

Beşinci tür finansal oran analizi, Finansal Risk Oranıdır. Burada şirketin ne kadar kaldıraçlı olduğunu ve borç geri ödeme kapasitesi açısından nasıl yerleştirildiğini ölçüyoruz.

# 18 - Borç Özkaynak Oranı

Borç Sermayesi Formülü = Uzun Vadeli Borçlar / Hissedar Fonu

Borcun geri ödenmesi için özkaynak kapsamının ölçülmesine yardımcı olur. Uzun vadeli hesaplama için kullanılır.

# 19 - Faiz Kapsamı Oranı Analizi

Bu mali oran, firmanın varsayılan borç için faiz ödeme kabiliyetini ifade eder.

Faiz Kapsamı Formülü = FAVÖK / Faiz Giderleri

Daha yüksek faiz karşılama oranları, firmanın faizlerini ödeyebilme kabiliyetinin artması anlamına gelir.
Faiz kapsamı 1'den azsa, FAVÖK faizi ödemek için yeterli değildir, bu da fonları düzenlemenin başka yollarını bulmayı gerektirir.

# 20 - Borç Servisi Kapsama Oranı (DSCR)

Borç Servisi Karşılama Oranı, Faaliyet Gelirinin bir yılda borçla ilgili tüm yükümlülükleri yerine getirmek için yeterli olup olmadığını gösterir.

Borç Servisi Kapsama Formülü = Faaliyet Geliri / Borç Servisi

Faaliyet Geliri, EBIT'den başka bir şey değildir

Borç Servisi Anapara Ödemeleri + Faiz Ödemeleri + Kira Ödemeleridir

1.0'dan düşük bir DSCR, işletme nakit akışlarının Borç Servisi için yeterli olmadığını ve negatif nakit akışlarını ifade ettiğini ima eder.

Kararlılık Oranları

Altıncı tür finansal oran analizi, İstikrar Oranıdır. Stabilite oranı uzun vadeli bir vizyonla kullanılır. Şirketin uzun vadede istikrarlı olup olmadığını kontrol etmek için kullanır. Bu tür oran analizi, aşağıdaki gibi birden fazla yolla hesaplanabilir: -

# 21 - Sabit Varlık Oranı

Bu oran, şirketin uzun vadeli iş gereksinimini karşılayacak kadar eğlenip eğlenmediğini bilmek için kullanılır.

Sabit Varlık Oranı Formülü = Duran Varlıklar / Kullanılan Sermaye

İdeal oran 0.67'dir. Oran 1'den düşükse, sabit kıymet satın almak için kullanılabilir.

# 22 - Dönen Varlıkların Duran Varlıklara Oranı

Dönen Varlıkların Duran Varlıklara Oranı = Dönen Varlıklar / Duran Varlıklar

Oran artarsa, kâr artar ve iş genişler, oysa oran düşerse ticaret gevşek demektir.

# 23 - Tescilli Oran

Özel oran, hissedar fonlarının toplam maddi varlıklara oranıdır; bir şirketin finansal gücünü anlatır. İdeal olarak oran 1: 3 olmalıdır.

Özel Oran Formülü = Hissedar Fonu / Toplam Maddi Varlıklar

Kapsama Oranları

Yedinci tür finansal oran analizi, kapsam oranıdır. Bu tür oran analizi, yatırımcılara ödenmesi gereken veya borç verene ödenmesi gereken faizin hesaplanmasında kullanılır. Kapak ne kadar yüksekse o kadar iyidir. Aşağıdaki yollarla hesaplanabilir: -

# 24 - Sabit Faiz Teminatı

İşletme karlılığını ve krediyi geri ödeme kabiliyetini ölçmek için kullanılır.

Sabit Faiz Teminat Formülü = Faiz ve Vergi / Faiz Ücreti Öncesi Net Kâr

# 25 - Sabit Temettü Teminatı

Yatırımcıya ödenmesi gereken temettü ihtiyacını ölçmeye yardımcı olur.

Sabit Temettü Teminat Formülü = Faiz ve Vergi Öncesi Net Kar / İmtiyaz Payı Temettü

Kontrol Oranı Analizi

Sekizinci tür mali oran analizi Kontrol Oranıdır. Kontrol oranı ismin kendisinden, yönetim tarafından işleri kontrol etmek için kullanıldığı açıktır. Bu tür oran analizi, yönetimin olumlu veya olumsuz performansı kontrol etmesine yardımcı olur.

# 26 - Kapasite Oranı

Bu tür oran analizi için aşağıda verilen formül aynı şekilde kullanılacaktır.

Kapasite Oranı Formülü = Çalışılan Gerçek Saat / Bütçelenen Saat * 100

# 27 - Etkinlik Oranı

Aşağıdaki aktivite ölçüsünü hesaplamak için formül kullanılır.

Faaliyet Oranı Formülü = Fiili Üretim için Standart Saat / Bütçelenmiş Standart Saat * 100

# 28 - Verimlilik Oranı

Verimliliği hesaplamak için aşağıdaki formül kullanılır.

Verimlilik Oranı Formülü = Fiili Üretim için Standart Saat / Çalışılan Fiili Saat * 100

Yüzde 100 veya daha fazla ise, olumlu kabul edilir; bir yüzde% 100'den az ise, o zaman elverişsizdir.