Net Nakit Akışı nedir?
Net nakit akışı, işletmenin tüm faaliyetlerinin bir araya getirilmesinden dönem boyunca oluşan veya kaybedilen nakit giriş ve çıkışlarındaki farkı ifade eder. Basit bir ifadeyle, kuruluşun belirli bir süre için, örneğin aylık, üç aylık, yıllık, gerektiği gibi nakit girişi ve nakit çıkışının net etkisidir.
Açıklama
- Temel olarak, işletmeye ne kadar para geldiği ve ne kadarının işsiz kaldığı anlamına gelir ve belirli bir dönemin sonunda işletmenin sahip olduğu serbest nakit akışı miktarı hakkında bir fikir verir.
- Sadece operasyonel faaliyetlerden kaynaklanan nakit akışı değişikliklerini değil, aynı zamanda işletmenin finans ve yatırım faaliyetleri nedeniyle meydana gelen nakit akış değişikliklerini de dikkate alır.
- Bu formül, her faaliyetten elde edilen gelir veya işletmeyi yürütmek için katlanılan harcamalar, fon toplama gibi finansman faaliyetleri gibi operasyonel faaliyetlerle ilgili olup olmadığına bakılmaksızın, her faaliyetten elde edilen pozitif veya negatif nakit akış miktarı ile ilgili ayrıntılı bilgi sağlar. Sabit varlıklara yapılan yatırım veya temettü yoluyla kazanılan gelir gibi yatırım faaliyeti.
Net Nakit Akışı Nasıl Hesaplanır?
Net Nakit Akışı = Nakit Girişi - Nakit çıkışı.Alternatif olarak, nakit akışı faaliyetlerinin ayrıntılı bir resmini sağlayan aşağıdaki formül uygulanarak da hesaplanabilir.
Net Nakit Akışı = İşletme Faaliyetlerinden Nakit Akışı + Yatırım Faaliyetlerinden Nakit Akışı + Finansman Faaliyetlerinden Nakit Akışı.3 basit adımda hesaplanabilir. Bunlar aşağıdaki gibidir:
Aşama 1:
İlk ve en önemlisi, işletme faaliyetlerinden kaynaklanan nakit akışını hesaplayın.
İşletme faaliyetleri, şirketin temel faaliyet alanına yönelik nakit akış hareketlerini yansıtır ve gelirden nakit akışlarını ve şirketin operasyonlarını, amortismanı, vergileri, işletme sermayesindeki değişiklikleri içerir.
Adım 2
Şimdi, yatırım faaliyetlerinden nakit akışını hesaplamaya devam edin.
Yatırım faaliyetleri, nakit hareketindeki herhangi bir değişikliği, örneğin sabit varlıkların satın alınması veya satılması, diğer şirketlere yapılan yatırımlar ve benzer hususlar gibi bir yatırım perspektifinden dikkate alır.
Aşama 3
Son olarak, finansman faaliyetlerinden kaynaklanan nakit akışındaki değişikliği hesaplayın.
Finansman faaliyetleri, borçlanma veya borçlardaki artış veya azalış, hisselerin geri alınması, temettü ödemeleri vb. Gibi finansla ilgili herhangi bir faaliyet nedeniyle oluşan veya kaybedilen nakit akışı ile ilgilidir.
Voila… !!! Artık gerekli tüm numaralara sahipsiniz. Basitçe gelen üç sayıyı ekleyin, yani Adım 1, Adım 2 ve Adım 3 ve sonuçta ortaya çıkan cevap size Net Nakit Akışını verir.
Örnekler
Bazı örneklerle anlayalım.
Örnek 1
Öncelikle kavramı anlamak için basit bir örnek verelim.
Jonath birkaç yıldır kendi özel endişesini yürütüyor. Cari yıl için net nakit akışını hesaplamak istiyor. Endişesinin 1 milyon dolarlık bir açılış nakit bakiyesi var. Endişesi işletme faaliyetlerinden 0,78 milyon dolar, yatırım faaliyetlerinden -0,53 milyon dolar ve finansman faaliyetlerinden 0,82 milyon dolar kazandı.
Çözüm:
Bu nedenle, Jonath'ın tescilli endişesinin Net nakit akışı 1.07 milyon dolar.
Kapanış nakit bakiyesine ulaşmak için, net nakit akışını açılış nakit bakiyesi ile ayarlayın. Böylece, kapanış nakit bakiyesi @ 2.07 milyon olacak (yani, 1 milyon $ + 1.07 milyon $)
Örnek 2
Konsepti ayrıntılı olarak anlamak için pratik bir örnek verelim. Aşağıda, The Walt Disney Company'nin Eylül 2019'da sona eren dönem için denetlenmemiş nakit akış tablosu yer almaktadır. Verilen bilgilere dayanarak Walt Disney Company için Net nakit akışını hesaplayın.
Çözüm:
The Walt Disney Company için Net Nakit akışını hesaplamak için, öncelikle aşağıdaki 3 kategori altında sağlanan bilgileri ayırmamız gerekir:
- Operasyonel faaliyetler kapsamındaki işlemler;
- Yatırım faaliyetleri kapsamındaki işlemler; ve
- Finansman faaliyetleri kapsamındaki işlemler.
Adım 1: İşletme faaliyetlerinden kaynaklanan nakit akışını hesaplayın:
Bu nedenle, işletme faaliyetlerinden nakit akışı 6.606 milyon dolardır.
Adım 2: Yatırım faaliyetlerinden kaynaklanan nakit akışını hesaplayın:
Bu nedenle, işletme faaliyetlerinden nakit akışı -4.118 milyon $ 'dır.
Adım 3: Finansman faaliyetlerinden kaynaklanan nakit akışındaki değişikliği hesaplayın
Bu nedenle, işletme faaliyetlerinden nakit akışı -1.188 milyon $ 'dır
- = 6606 ABD doları + (- 4118 ABD doları) + (- 1188 ABD doları)
- = 1300 ABD doları
Walt Disney Company için söz konusu dönem için Net Nakit Akışı 1.300 milyon $ 'dır.
Önem
Net Nakit Akışı, bir işletmenin nakit akışlarını anlamak ve analiz etmek söz konusu olduğunda kendi önemine sahiptir. Aşağıda belirtildiği gibi yararlı bilgiler sağlar:
- İşletmenin ürettiği veya kaybettiği nakit miktarı.
- İşletmeye nakit girişinin kaynakları;
- İşletmeye giren nakitin kullanımı;
- Şirket tarafından yapılan yatırımlar.
- Diğer şirketlere yapılan yatırımlardan elde edilen pasif gelir;
- Herhangi bir dahili yeniden yapılandırma şirket tarafından üstlenilir.
- Temettü veya geri alım şeklinde hissedarlara iade edilen para miktarı;
- Şirkette boşta kalan nakit;
- Şirketin mali gücü;
Net Nakit Akışı ile Net Gelir Arasındaki Fark
- Çoğu zaman, insanların kafası karışabilir ve Net Nakit Akışı ve Net Gelir terimlerini birbirinin yerine kullanabilir. Bununla birlikte, bu iki terimin de birbirinden çok farklı olduğuna dikkat etmek önemlidir.
- Yukarıda daha önce tartışıldığı gibi, Net Nakit Akışı, operasyonel faaliyet, yatırım faaliyeti ve finans faaliyeti gibi çeşitli ticari faaliyetlerden belirli bir süre boyunca toplu olarak alınan, yaratılmış veya kaybedilmiş net nakit etkisini ifade eder.
- Net Gelir ise, belirli bir dönem için tüm giderlerin düşürülmesinden sonra işletmenin kazandığı Net kârı ifade eder. Net Gelir, geliri elde etmek için katlanılan tüm giderlerin düşürüldüğü Kazanılan Gelire eşittir.
- Net Gelir, yalnızca belirli bir dönem için kuruluşun karlılığı ile ilgili bilgi sunacaktır. Buna karşılık, Net Nakit akışı, paranın işletmeye nasıl ve nerede kaynaklandığına ve nasıl ve nerede harcandığına kadar nakit akışı hareketinin genel bir resmini verir.
Sonuç
Özetle, yukarıda tartışılan her şeyi tek satırda özetlemek gerekirse, Net Nakit Akışı, şirketin operasyonların yönetimini içeren çeşitli faaliyetlerde bulunmaktan dolayı şirketin ne kadar nakit harcadığı veya harcadığı, yani şirketin ne kadar nakit ürettiği veya kaybettiği arasındaki farktır. yatırımlarla ilgilenmek ve finansmanı yönetmek.
