Proje Finansmanına Nasıl Girilir? - WallstreetMojo

İçindekiler

Proje Finansmanına Nasıl Girilir?

Proje Finansmanına Nasıl Girilir?

Proje finansmanına girmek için , altyapı projesinde, maliyet ve gelir karşılaştırması dahil olmak üzere maliyet modellerinin analizi ve hazırlanması konusunda deneyime sahip olan ve kar açısından projenin uygulanabilirliğini belirleyebilen hesap ve finans (finans alanında CPA veya MBA) bilgisine sahip olmak gerekir. bankalardan finansman sağlama konusunda tüm bilgiler ve en iyi uygulama yöntemleri.

Proje finansmanı alanında kariyer yapmaya karar verdiyseniz, doğru yerdesiniz. Bu yazımızda proje finansmanına nasıl girebileceğinizi detaylı bir şekilde anlatacağız. Küresel finansal krizler nedeniyle, proje finansmanında paradigma değişmiş ve likidite büyük ölçüde azaltılmıştır. Ama umut var. Ve yine de beğendiğiniz bir kariyer inşa edebilirsiniz. Ve bu makaleyi okumak kesinlikle yardımcı olacaktır.

Fazla uzatmadan makalenin etine geçelim.

Proje Finansmanı nedir?

İş makalelerinde veya gazetelerde “proje finansmanı” terimini duymuş, ancak anlamını bilmiyor olabilirsiniz. İşte proje finansmanı nedir.

Proje finansmanı, sıralı bir süreçte bir projeyi finanse etmek için kullanılır. Proje finansmanı, endüstriyel veya yenilenebilir enerji projeleriyle ilgili büyük projeler için yararlıdır. Proje finansmanının temel özelliği, tutarın tamamının peşin yatırılmamasıdır.

Proje finansmanının nasıl çalıştığını göstermek için bir örnek alalım.

Diyelim ki, U projesinin başlaması gerekiyor. Projeyi finanse etmek için, proje yetkilisi, bir banka veya finans kuruluşuyla, projenin öngörülen nakit akışını göstererek tüm projenin% 10'luk bir tutarını peşin olarak görüşür. Banka / finans kurumları tüm modeli gözden geçirecek ve projeye yatırım yapmak isteyip istemediklerini göreceklerdir (özetle, bu tamamen banka / finans kurumunun takdirine bağlıdır).

Banka / finans firması, projeye sponsor olacak birkaç hisse senedi yatırımcısıyla görüşüyor. Bu hisse senedi yatırımcılarına projenin sponsorları deniyor. Bu öz sermaye yatırımcıları, proje mülklerine karşı kredi sunar. Bu nedenle bu kredilere geri dönüşsüz krediler denir. Buradaki fikir, proje nakit akışı sağladığında krediyi ödemektir. Proje tarafının krediyi ödememesi halinde, kredinin verildiği proje mülklerine el konulacaktır.

Tüm projeyi düzgün bir şekilde yürütmek için, tüm projeyi desteklemek için özel amaçlı bir varlık inşa edilir. Proje finansmanı bu şekilde çalışır. Böylelikle bankalar / finans kuruluşları / hisse senedi yatırımcıları ile iş yaparken ön planda olmanın ne kadar önemli olduğunu anlayabilirsiniz.

Proje Finansmanında Kariyer Yolları

Proje finansmanına girmek istiyorsanız, iki tane var - danışmanlık ve borç verme.

Her birini ayrıntılı olarak anlayalım.

# 1 - Danışma

Verdiğimiz önceki örneğe geri dönün. İlk olarak, müşteri projenin erken aşamasında finansal ihtiyaçlar için bir bankaya / finans kuruluşuna gider. Bir tavsiye olarak, banka için çalışıyor olacaksınız ve müşterinin maksimum değeri sağlamasını kolaylaştıracaksınız.
Müşterilerle borç yükleri, borç vadeleri, finansal kapanış ve borç fiyatlandırması hakkında müzakere edeceksiniz.
Bir müşteri her zaman bankanın maksimum borç yükü, maksimum borç vadesi, hızlı finansal kapanış ve en düşük borç fiyatlandırması sunmasını isteyecektir.
Bir danışman olarak, yoğun finansal modellemeye dahil olmanız, farklı senaryolar yürütmeniz ve pazarlama materyalleri geliştirmeniz (örn. Bilgi notu) vb.

Lütfen Proje Finansman Danışmanlığı'ndaki iş ilanlarından birine bakın. Bu durumda, birincil sorumluluk, müşterilere teklif hazırlama, kitap oluşturma, fiyatlandırma yorumlarının hazırlanması ve taahhütname uygulamalarına yardımcı olmayı içerir.

# 2 - Borç Verme

Projenin ikinci aşamasında borç veren olarak çalışıyorsunuz. Anlaşma yapılandırıldığında, ikinci proje finansmanı başlar. Borç veren olarak, altyapı yatırım anlaşmalarını destekleyeceksiniz.
Danışma bankasından bir “bilgi paketi” aldığınızda, işe başlayacaksınız. Borç verirken, bankanız borç verme sürecini belirleyebilir.
Bu durumda, krediye liderlik etmeniz gerekir ve bankanın projenin büyük bir bölümünü finanse ettiği varsayılabilir. Tüm lider roller, satış tarafı yatırım bankacılığı işlerinden daha alıcı tarafı roller gibi olacaktır.

Aşağıda Proje Finansmanı Kredilendirmesindeki açık pozisyonlardan biri bulunmaktadır. Temel sorumluluklar arasında potansiyel müşteri oluşturma ve yürütme, risk analizi ve finansal yapılandırma, kredi sürecine katılım, performansın gözden geçirilmesi, izlenmesi ve analizi vb. Yer alır.

Ayrıca, Proje Finansmanı İşlerine bir göz atın

Eğitim Nitelikleri

Böylece proje finansmanının ne hakkında olduğu hakkında kısa bir fikir edinebilirsiniz. Şimdi eğitim niteliklerinden bahsedelim.

Öncelikle, proje finansmanı profesyonellerinde bankaların / finans kuruluşlarının neyi tercih ettiğinden bahsedelim -

Anlaşmalar üzerinde çalışmayı seven (özellikle anlaşmaların kredi tarafında),
Kim (gerekirse) daha çok çalışmak ister, &
Anında tatmin elde etmeye çalışmadan uzun bir süre düşünen

Önceden plan yapmak istiyorsanız (ki çoğu insan bunu daha sonra anlamaz), işte proje finansmanına nasıl gireceğiniz -

İlk olarak, finans / muhasebe alanında lisans derecenizi tamamlayın. İlk etapta temel bilgileri netleştirmeniz gerekir.
İkincisi, Finans alanında bir MBA için gidebilir (her zaman tercih edilir) veya finans alanında (M.Com. Veya ilgili alanlarda) yüksek lisans derecesi alabilirsiniz.
Bununla birlikte, CA / CPA sertifikasına gidebilirsiniz. CA veya CPA, gönülsüzler için olmadığından, bu sertifikayı mezuniyetten hemen sonra başlatmak akıllıca olacaktır.
Size ekstra avantaj sağlayacak herhangi bir ek yeterlilik arıyorsanız, CFA'ya gitmelisiniz. Yine CFA, yapılması kolay bir şey değil. Sertifika almaya hak kazanmak için üç seviyeyi ve dört yıllık ilgili finans deneyimini geçmeniz gerekir.

İstenen yetenekler

Proje finansmanı alanında çalışabilmek için aşağıdaki becerilere sahip olmanız gerekir -

Finansın temelleri: Temel düzeyde muhasebe, finansal analiz, raporlama, düzenlemeler ve vergilendirmeleri bilmeniz gerekir. Bunlardan birini bile tanımıyorsanız, proje finansmanında işleri halletmekte zorlanacaksınız. Dahası, bu becerilere sahipseniz, diğer adaylara göre tercih edilirsiniz.
Projelerin finansal fizibilitesini ve büyüme fırsatlarını belirlemek için proje taraması ve fizibilite çalışmasından haberdar olmalısınız.
Fonların ve karların / fazlasının giriş / çıkışlarını analiz etmek için Proje Finans Modeli Hazırlamayı, nakit akışlarını, fon akışlarını, Karlılık Tablolarını, IRR'leri, NPV'yi, geri ödeme dönemlerini, DSCR'leri, öngörülen karlılığı ve diğer finansal parametreleri / raporları izlemeyi ve sağlamayı bilmelidir.
Analitik ve Niceliksel beceriler: Anlaşmalardan sonra anlaşmaları halletmeniz gerektiğinden ve raporlar üretmeniz gerektiğinden, analitik ve nicel becerilere sahip olmanız gerekir. Bu, ileri düzey matematik bilmeniz gerektiği anlamına gelmez; ama evet, raporları hızlı bir şekilde üretebilmeniz / oluşturabilmeniz için temel bilgileri iyi bilmeniz gerekir.
Etkili iletişim ve irtibat becerileri: Daha önce de belirtildiği gibi, birçok anlaşmayı halletmeniz gerekir. Bunun için proje finansmanı ekipleriyle görüşmeniz, onları borçların şartları konusunda ikna etmeniz ve ayrıca her iki tarafa da uygun koşullar konusunda onlarla müzakere etmeniz gerekiyor. Etkili iletişim ve irtibat becerileri olmadan, bu ekipleri ve anlaşmaları idare edemezsiniz.
Ayrıntı odaklılık: Tek bir hata anlaşma için hasara neden olabilir. Dolayısıyla, proje finansmanında iz bırakmak istiyorsanız, gerçekten detay odaklı olmanız ve görüşmeler ve onaylar temelinde her şeyin doğru olduğundan emin olmanız gerekir.
Problem çözme becerileri: Kariyerinizde büyüdükçe, ortaya çıkan sorunları çözme yeteneğine sahip olmanız gerekir. Bu, genç rollerde gerekli bir beceri değildir; ancak üst düzey rollerde bu zorunludur.

Proje Finansmanı Süreci

Beceriler hakkında konuşmadan önce, proje finansmanının nasıl çalıştığını ayrıntılı olarak bilmek sizin için önemlidir. Bu süreç, proje finansmanında danışman rolü açısından bir bakış açısıdır çünkü kredi verme rollerinden oldukça karmaşıktır. Gelin adım adım bakalım -

Adım 1: Danışman ekip, yatırım fonundan bir “bilgi paketi” alacaktır. Bu "bilgi paketi" mali modeli, piyasadaki bilgileri ve diğer ayrıntıları içerir. O zaman takım, anlaşmanın ilerleyişinde kredi komitesinin açlığını anlayacaktı. Bundan sonra ekip, her ayrıntıyı karşılaştırmak için önceki benzer anlaşmalara bakacak ve ardından anlaşmanın güvenlik yapısına ve SPV'nin nasıl kullanıldığına bakacak. SPV'ler, müşterinin bakış açısından riski azaltır, ancak ekibe göre, SPV'ler riski yalnızca takıma yeniden tahsis eder.
Adım # 2: İkinci adımda ekip kendi modelini oluşturur ve proje finansmanı ekiplerini aramaya başlar. Bu adım gereklidir, çünkü bu aşamada ekip anlaşmada farklı şartların ilerlemesini isteyen proje finansmanı ekibiyle ilgilenecektir. Bu durumda ekip, müşterilerin gereksinimlerine göre birkaç bankayı kısa listeye alır ve bir sonraki adıma geçer.
Adım # 3: Bu aşamada borç miktarına karar verilir ve borcun vadeleri kesinleşir. Anlaşmaların çoğunda, ekip% 2 ila% 10 faiz oranlarında borç sunuyor.
Adım # 4: Borç şartlarına karar verildikten sonra, ekip, katılmak için kısa listeye alınan ekiple görüşmeye devam edecek.
Adım # 5: Daha sonra, borç şartlarına nihayet müzakereden sonra karar verildiğinde, banka / PE firması onay için kredi komitesine geri döner.
Adım # 6: Son olarak, anlaşma onaylandıktan sonra, ekibin hisse senedi yatırımcılarına gitme ve kredi belgeleri taslağı hazırlama zamanı. Şu anda, müşteriler borç şartlarını çoktan kabul ettiler ve şartların değiştirilmesi gerekse bile, ihaleyi yapmak neredeyse imkansız.

Yani proje finansmanı ekibinin her zaman danışmana / bankalara gelmediğini anlayabilirsiniz. Bankalar / firmalar ayrıca bir anlaşma oluşturur ve proje finansmanı ekiplerine ulaşır.

Proje Finansmanında iş-yaşam dengesi

Yatırım bankacılığı ile karşılaştırıldığında daha az saat çalışmanız gerekir. Çoğu durumda haftada 60-70 saat çalışacaksınız. Bu, ailen için çok zamanın olacağı anlamına geliyor.
Pek çok insan sağlıklı iş-yaşam dengesi için proje finansmanını tercih ediyor. Ancak birçok kişi proje finansmanı alanında birkaç yıl çalıştıktan sonra başka alanlara geçer.

Maaş

Kurumsal finansmanda veya birleşme ve satın alma anlaşmalarında 2-3 yıllık deneyime sahip profesyoneller proje finansmanı profiline yönelirler. Proje finansmanı profili oldukça karmaşık olduğundan, önceden deneyim olmadan, anlaşmaları ve teknik toplantıları idare etmek neredeyse imkansızdır.

Tazminat, her profesyonel için önemli bir konudur.

Payscale.com'a göre ABD'deki proje finansmanı analistinin ödeme yapısına bakalım -

Gördüğünüz gibi ABD'de proje finansmanı analistinin maaşı yılda 60.000 $ 'dan fazla ve bu oldukça makul.

Diğer ilgili işlerin maaşlarının karşılaştırmasına da bakalım -

Yukarıdaki karşılaştırmadan, proje finansmanı alanındaki tazminat yapısının diğer akışlardan çok daha iyi olduğu açıktır. Evet, yatırım bankacılığı işleri çok daha fazla ödüyor ama çalışma saatlerine de bakın.

Son olarak, cinsiyet ayrımına ve deneyimin ABD'deki proje finansmanı analistinin maaşı üzerindeki etkisine bakalım -

Yukarıdaki grafikten, proje finansmanı uzmanlarının çoğunun 1 ila 4 yıllık deneyim diliminde çalıştığını anlayabiliriz. Bu, bir süre sonra çoğu proje finansmanı uzmanının başka alanlara geçmesi anlamına gelir.

Harika bir proje finansmanı kariyerine giden yolda nasıl düşünülür?

İşte göz önünde bulundurmanız gereken birkaç strateji -

Paradigmanızı değiştirin: Düşünmek bir beceridir. Ama burada bir beceri olarak düşünmekten bahsetmiyoruz; daha ziyade fikrinizi değiştirme yeteneğinizden bahsediyoruz. Hala “kredi verme” rollerinin proje finansmanında değeri olduğunu düşünüyorsanız, tekrar düşünün. Borç vermek iyi getiri sağlamaz ve borç verme rollerinde istediğiniz kadar değer elde edemezsiniz. Tavsiyeyi deneyin. Harika teknik ekiplerle çalışabilecek, modelleme hakkında çok şey öğrenebilecek ve ayrıca uzun vadeli düşünerek ve çok çalışarak birden çok anlaşmayı kapatabileceksiniz.
Banka / firma üzerinden düşünün: Proje finansmanında önemli olan firma / banka değil, bir fondur. Yani bir bankaya / firmaya katılacağınızı düşünmek yerine, belirli bir fona katılacağınızı düşünün; çünkü fonlar bir proje finansmanı bankasından daha dinamik ve bilgilidir.
Proje finansmanı fikrine kapılmayın: Proje finansmanı, tüm operasyonun bir koludur. Bu yüzden proje finansmanı fikrine kapılmayın. İhracat finansmanı, yapılandırılmış kiralama alanlarında çalışabilir ve aynı türden becerilere sahip olurlar.
Uzun vadeli düşünün: Proje finansmanına girmek istiyorsanız, anlık memnuniyet size göre olmamalı. Uzun vadeli düşünmeniz ve yıl sonunda yıllık ikramiye ve tazminatı unutmanız gerekir. Çünkü eğer yaparsanız, çok uzun bir süre proje finansmanına asla bağlı kalamazsınız. Anlaşmaları düşünün ve mümkün olduğunca erken kapatın. Sonuç olarak para gelecek.

Sonuç

Profil olarak proje finansmanı oldukça iyidir. Ödeme yapısından iş-yaşam dengesine kadar, proje finansmanı gerçekten iyi sonuç veriyor. Ancak, "borç verme" rollerini seçmek yerine, proje finansmanı endüstrisinde öğrenmek ve büyümek için "danışma" rollerine gitmeye çalışın.